Декодиране на цифровото евро: Потенциално ново средство за плащане
Европейската централна банка (ЕЦБ) работи върху подготвителната фаза на цифровото евро, за да го направи възможно най-близо до пари в брой по отношение на неприкосновеността на личния живот, безопасността и достъпността – но заинтересованите страни остават загрижени за неговия дизайн и необходимост.
През последните години, и особено след пандемията от COVID-19, дигиталните плащания и онлайн пазаруването се увеличиха в еврозоната, докато паричните средства намаляха като общ дял от плащанията от 72% на 59% между 2019 г. и 2022 г., а броят на банкнотите в обращение спадна за първи път през миналата година.
Следвайки тази тенденция, през октомври 2021 г. ЕЦБ стартира фаза на проучване относно възможността за издаване на собствена цифрова валута на централната банка (CBDC), цифровото евро, за да осигури допълнителна форма на публични пари в евро ■ площ.
През юни 2023 г. Комисията на ЕС предложи правната рамка, която може да проправи пътя за ЕЦБ да превърне проекта за цифрово евро в реалност – и сега зависи от съзаконодателите да го финализират.
Но каква би била разликата между еврото, каквото го познаваме днес, и предложената цифрова версия? Как може да работи на практика за потребители, банки и небанкови доставчици? Ще има ли отрицателно въздействие върху финансовото включване или поверителността на потребителите?
Euronews ви предоставя ръководство с всички най-нови разработки относно цифровото евро, коментари от експерти и очаквания график на проекта.
Какво е цифровото евро?
Цифровото евро би било публични пари, емитирани от централна банка (CBDC) - така че за разлика от банковите депозити или криптовалутите, няма да има финансови рискове към него.
„Възможността, която виждаме, е, че това е универсално достъпна и безопасна електронна форма на пари, особено за тези в периферията на икономиката“, Вики ван Ейк, изпълнителен директор на организацията на гражданското общество Positive Money, каза Euronews.
ЕЦБ е предвидила цифрово евро за хората и бизнеса, което ще може да се използва свободно навсякъде в еврозоната (съставена от 20 от 27-те държави-членки).
Това би било по-скоро електронен еквивалент на пари в брой, отколкото популярен крипто актив като биткойн, и по никакъв начин не трябва да се разглежда като началото на края на плащанията в брой.
„Цифровото евро не трябва да се разглежда като заместител, а по-скоро като допълнение към тези съществуващи форми на пари [пари в брой и банкноти], като се гарантира, че то не подкопава доверието и стабилността, които осигуряват, “ каза евродепутатът Маркус Фербер (Германия/ЕНП) пред Euronews.
Базираната във Франкфурт институция вече подчерта, че цифровото евро няма да бъде възнаграждавано [което означава, че депозитите в цифрови евро няма да печелят лихва] и ще подлежи на ограничение за държане, което предстои да бъде определено.
Първоначалната идея е хората да го използват, за да плащат за всичко - от наем до хранителни стоки само с мобилен телефон или физическа карта, но той не е предназначен като средство за спестяване на големи суми.
Как би могло да работи?
Например, ако потребител иска да купи хранителни стоки, първата стъпка би била да настрои цифров портфейл в евро чрез банка или поща. След това портфейлът трябва да бъде зареден чрез банкова сметка или депозит в брой.
Веднъж зареден, той може да се използва за извършване на незабавни плащания както онлайн, така и във физически магазини чрез телефон или физическа карта - а за тези с ограничена (или никаква) връзка ще има офлайн версия на цифровото евро.
„За да се осигури финансово приобщаване, цифровото евро трябва да бъде достъпно за всички граждани на ЕС, включително тези в отдалечени райони и тези, които са в неравностойно цифрово положение“, каза Фербер, отбелязвайки значението на предоставянето на образование и ресурси в помощ хората го използват ефективно.
Имайки това предвид, Комисията е включила разпоредби в проектозакона си, за да гарантира, че кредитните институции, разпространяващи цифрово евро, също трябва да предоставят безплатна поддръжка и достъп до цифрови евро услуги, дори за тези без банкова сметка.
"Хората имат право на достъп до публични пари. Няма причина да разчитаме само на частни компании за достъп до нещо толкова основно като плащанията", твърди ван Ейк.
Изпълнителният директор на Positive Money отбеляза, че винаги трябва да има резервна опция за достъп до цифрови евро чрез публични органи за тези, които нямат достъп до банкова сметка.
Защо Европа се нуждае от него?
Към днешна дата няма решение за цифрово плащане в цяла Европа.
„Когато погледнете какво наистина е достъпно за потребителите, когато пресичате граници, отивате на почивка, учите в чужбина, няма толкова много възможности“, каза Анна Мартин, ръководител на финансовите услуги в Европейската организация на потребителите (BEUC), пред Euronews
„Вашият национален дебит картата, ако има такава, не работи и тогава вие основно се свеждате до американски компании като VISA или Mastercard“, каза тя.
В еврозоната 13 от 20 държави не работят национална картова схема и вместо това да разчита на международни доставчици за цифрови плащания. 64% от всички електронно инициирани транзакции с карти в еврозоната, според ЕЦБ
„По отношение на европейския суверенитет и възможността да имаме истинско европейско решение по отношение на защитата на данните, по отношение на включването в. вашият джоб, няма нищо“, каза Мартин, добавяйки, че цифровото евро е нещо, което асоциациите на потребителите биха искали да видят.
Това също би намалило зависимостта на обществото от банковия сектор, казват привържениците на цифровата валута.
Къде са опасенията?
Европейската централна банка не е единствената държава, която обмисля издаването на CBDC. Норвегия проучва дали да въведе CBDC, а Обединеното кралство е в процес на проектиране на цифрова лира.
Въпреки че Bank of England все още не е решила дали да въведе CBDC, тя заяви, че може да позволи на хората да държат между £10 000 и £20 000 в своите цифрови портфейли.
В ЕС обаче лимитът на държане от 3000 евро вече предизвиква смут сред европейските банки, които се опасяват, че високият лимит на държане може да има отрицателно въздействие върху банковите депозити.
С праг от 3000 евро цифровото евро може да доведе до изтичане на до 739 милиарда евро в банкови депозити в еврозоната, заяви Европейската банкова федерация, цитирайки проучване на Copenhagen Economics.
Но ниските лимити биха затруднили използването на цифровата валута като заместител на банкова сметка за плащане на наем или получаване на заплата, твърдят организации на гражданското общество.
„Смятаме, че Прагът от 3000 евро е доста нисък“, каза ван Ейк, добавяйки: „За нас лимитите на притежаване трябва да се основават на методология, която отчита еднакво необходимостта от достъп до публични пари и необходимостта от запазване на финансовата стабилност.“
В очакване на окончателното законодателство, европейските банки призоваха за цялостна оценка на въздействието на разходите за инфраструктура и внедряване, както и на потенциалните ефекти на цифровото евро върху финансовата стабилност и текущите бизнес модели за банкиране на дребно p>„Трябва [първо] да видим дали това, което вече имаме в Европа, е достатъчно и дали цифровото евро може да се основава на съоръженията и пазарната инфраструктура, които вече имаме в Европа“, смята Апостолос Томадакис, изследовател в CEPS танк, каза пред Euronews
Но в крайна сметка кой ще поеме разходите?
Евросистемата - състояща се от ЕЦБ и 20-те национални централни банки на еврозоната - предложи компенсационен модел за покриване на оперативните разходи по издаването на цифрово евро, съгласно който доставчиците на платежни услуги ще продължат да бъдат може да таксува търговците за дистрибуторски услуги.
Евросистемата ще поеме и разходите за създаване на цифровата евро система и инфраструктура, както вече прави за производството на банкноти.
Друга ключова грижа е как да се осигури възможно най-голяма поверителност на потребителите, като се има предвид, че използването на пари в брой не ви позволява да проследявате един човек към друг.
„Това, което бихме искали да видим за онлайн версията, е, че за по-малки суми можете да плащате изцяло, без да проследявате транзакциите, но за по-големи суми ще ви трябват някои предпазни мерки за предотвратяване на пране на пари и измами,“ – подчерта Мартин.
Кога гражданите на ЕС ще могат да имат достъп до цифрово евро?
Настоящият президент на ЕЦБ, Кристин Лагард, наскоро каза в групово интервю, че цифровото евро вероятно ще бъде достъпно за гражданите до края от нейния мандат - въпреки че тя призна, че ще трябва да бъде ускорен процес.
Лагард започна своя осемгодишен мандат без възможност за подновяване през ноември 2019 г., така че в най-добрия случай цифровото евро няма да бъде реалност поне до края на 2027 г.
„Правим колкото можем по техническата работа, но правната рамка ще ни е необходима, за да продължим напред“, отбеляза Лагард, подчертавайки, че ЕЦБ не е единствената институция, работеща по този проект.
Държавите-членки и Европейският парламент все още трябва да съгласуват позициите си относно това как трябва да се използва цифровото евро – и след това ще трябва да съгласуват окончателното законодателство с Комисията на ЕС в така наречените трилози.
Междувременно ЕЦБ ще продължи техническата си работа за подготвителната фаза, която вероятно ще продължи до ноември 2025 г.
И едва след като бъде приета правната рамка, управителите на националните централни банки и шестимата членове на изпълнителния съвет на ЕЦБ решават дали да издадат цифрово евро.
„Независимо дали ще дойде през 2027 г. или през 2028 г., мисля, че няма спешност“, каза Мартин.
„Целта не е просто да намалим размера на проекта до минимум и след това да имате сделка за покачване на дъното, но да имате наистина амбициозен проект, защото това е валута за бъдещето”.
